中欧葛兰的最新持仓动向来了！泉果赵诣跳槽后首次出手买了这些个股

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每经记者 黄小聪 每经编辑 肖芮冬 

今日，中欧更多明星基金经理的葛兰果赵股2022年四季报披露。其中，新持向泉中欧基金葛兰在过去的仓动槽后出手四季度整体调仓动向并不大，在管理的诣跳两只医药主题基金中，前十大重仓股主要变化是首次加仓了。

另外，中欧跳槽泉果基金之后的葛兰果赵股赵诣，其管理的新持向泉产品也披露了首份季报。每经记者注意到，重仓的方向包括了新能源和5G应用以及以航空发动机、半导体为主的高端制造业。

葛兰：加仓片仔癀

被誉为“医药女神”的中欧基金葛兰，在刚刚过去的2022年四季度，管理规模有所上升，从2022年三季度末约875亿元升至2022年四季度末的约907亿元。

持仓方面，每经记者注意到，葛兰对管理的两只医药主题基金并没有太明显的调仓，其中在中欧医疗健康上，主要的是一些增减仓的变化，比如、、片仔癀等都有小幅加仓，、、有小幅减仓。

在中欧医疗创新上，最明显的变化是药明生物退出了前十大，片仔癀新进到前十大。另外，、恒瑞医药有小幅加仓，爱尔眼科、有小幅减仓。

除了持仓变化，葛兰在四季报中也谈到了对2023年的看法。她表示：“展望2023年一季度，随着疫情对于行业的扰动逐步减弱，相关公司将会回到长期增长的趋势中。医药行业的长期增长逻辑没有发生根本性的变化。创新依然是行业成长的最为重要的。经过多年的洗礼，国内创新企业整体研发管线布局更加理性，资源向差异化方向倾斜，甚至有全球竞争力的创新品种诞生，国内多家企业将不同阶段创新药的部分权益授权给海外企业，也在一定程度上体现了国内企业创新的价值。目前，依然有大量临床需求未得到充分满足，创新药及器械都有着广阔的成长空间。”

“与此同时，国内的创新药服务企业也逐步形成了有全球竞争力的产业集群，在部分细分领域达到了全球领先的水平，此外，我们认为相关服务商的竞争力更多的体现在平台的技术和管理能力，龙头企业的市占率大概率仍将持续提升，保持其较高的景气度。此外，伴随我国居民人均收入及认知水平快速提升，医疗服务以及消费性医疗的需求仍在快速增长且未得到充分满足，未来空间依然巨大，这些公司的价值终将有公允的市值体现。”

“整体而言，短期市场波动难以避免，但中长期而言，我们继续看好医药生物板块的配置价值。”葛兰进一步表示。

赵诣：重仓新能源、军工

除了葛兰，2022年跳槽到泉果基金的赵诣，其管理的新产品，也披露了首份季报。

记者注意到，在这份季报中，赵诣依然对新能源个股偏好有加，成为了第一大重仓股。此外，还有、等个股也都在其中。在新能源以外，军工等板块个股也有重仓。

截至2022年底，该基金股票资产占基金总资产的比例为67.24%，赵诣在四季报中表示：“在11月我们加快了建仓节奏。”

回顾2022年的市场，赵诣指出，“对我们而言，判断市场的底部是相对困难的事情。但是我们一直强调，当优质的公司出现快速调整并进入有性价比的阶段时，我们将加快建仓节奏。因为拥有良好护城河的企业并未因为疫情的变化改变自身竞争力，而悲观情绪会给我们机会。”

对于目前投资组合中的公司，赵诣还表示，会以更长远的眼光来看待。他对于后市的整体观点保持不变，坚持三大投资方向：一是技术进步带来需求提升的方向，包括新能源和5G应用；二是在“以国内大循环为主体，国内国际双循环相互促进”定调下的国产替代、补短板的方向，尤其是以航空发动机、半导体为主的高端制造业；三是后疫情时代复苏的消费行业。

展望2023年一季度，赵诣指出，将重点关注两类公司。一方面，短期来看，从2022年12月开始，以新能源为主的公司前期因为涨幅较大，叠加市场对企业未来盈利方面预期出现分歧，导致出现持续的调整。但对于市场竞争力优势稳固的公司，股价的下跌也意味着风险的释放，需要立足于基本面，选择有竞争力的公司；另一方面，也将有公司陆续进入业绩的预告期，将重点关注业绩出现拐点或者加速的行业。

(责任编辑：热点)